Hermes Defi: markazlashmagan gibrid daromad optimizatsiyasi platformasi

Hermes Defi oq qog‘ozi Hermes Defi asosiy jamoasi tomonidan 2021-yil iyulda boshlangan va 2021-yil oxiri hamda 2022-yil boshida e’lon qilingan bo‘lib, markazlashmagan moliya (DeFi) sohasida kapital samaradorligi pastligi va likvidlikning parchalanganligi muammosiga javob berishga qaratilgan.

Hermes Defi oq qog‘ozining mavzusi qisqacha “Hermes Defi: markazlashmagan gibrid daromad optimizatori va to‘liq zanjirli birlashtirilgan likvidlik bozori” deb ifodalanadi. Hermes Defi o‘ziga xosligi shundaki, “aqlli kontraktlar asosidagi gibrid daromad optimizatsiyasi” va “birlashtirilgan likvidlik to‘liq zanjirli savdo” mexanizmini taklif qiladi, turli DeFi xizmatlarini birlashtirish va kross-zanjir mosligini joriy qilish orqali turli tarmoq va ilova ssenariylarida likvidlikning parchalanganligi muammosini hal qilishga intiladi. Hermes Defi ahamiyati shundaki, foydalanuvchilarga bir martalik DeFi yechimini taqdim etadi, markazlashmagan moliyada aktiv samaradorligi va foydalanuvchi tajribasining yangi standartini belgilaydi hamda ko‘p zanjirli muhitda aktivlarni boshqarish va daromad olish murakkabligi hamda xarajatini sezilarli darajada kamaytiradi.

Hermes Defi dastlabki maqsadi DeFi sohasida kapital samaradorligi pastligi va likvidlikning parchalanganligi muammosini hal qilish, foydalanuvchilarga likvidlik agregatsiyasi xizmati orqali boylikni oshirish imkonini berishdir. Hermes Defi oq qog‘ozida bayon etilgan asosiy g‘oya shundan iboratki: “gibrid daromad optimizatsiyasi” va “to‘liq zanjirli birlashtirilgan likvidlik” mexanizmlari orqali kapital samaradorligini oshirish, foydalanuvchi uchun kirish to‘siqlarini kamaytirish va aktiv xavfsizligini ta’minlash o‘rtasida muvozanatga erishiladi, natijada uzluksiz, samarali va foydalanuvchi uchun qulay markazlashmagan moliya tajribasi yaratiladi.

Qiziqqan tadqiqotchilar Hermes Defi whitepaper asl nusxaga kirishlari mumkin. Hermes Defi whitepaper havolasi: https://hermes-defi.gitbook.io/hermes-finance/bonus/litepaper-final

Hermes Defi whitepaper xulosasi

Muallif: Lea Kruger

Oxirgi yangilanish: 2025-12-05 11:24

Quyida Hermes Defi tokeni whitepaper qisqacha mazmuni sodda tilda keltirilgan bo'lib, sizga Hermes Defi tokeni whitepaper-ni tezda tushunishga va Hermes Defi tokenini aniqroq tushunishga yordam beradi.

Hermes Defi nima

Do‘stlar, tasavvur qiling, biz bankdagi pulimizni olib, boshqa bankka emas, balki maxsus “raqamli fermaga” joylashtiramiz va bu pul o‘z-o‘zidan “pul ishlab chiqaradi” – bu markazlashmagan moliya (DeFi)da tez-tez uchraydigan “likvidlik qazib olish” yoki “daromad optimizatsiyasi” degan tushuncha. Hermes Defi (loyiha qisqacha: IRIS) dastlab shunday “raqamli ferma” boshqaruvchisi sifatida paydo bo‘lgan, u markazlashmagan gibrid daromad optimizatsiyasi protokoli bo‘lib, oddiy qilib aytganda, raqamli aktivlarni (masalan, kriptovalyutalarni) turli joylarga joylashtirish orqali yuqoriroq daromad olishga yordam beradi. Dastlab u Polygon va Harmony blokcheyn tarmoqlarida ishlagan.

Bu “raqamli ferma”da siz boshqa kriptovalyutalarni kiritishingiz yoki likvidlik ta’minlashingiz mumkin (ya’ni, ikki xil kriptovalyutani juftlab pul havzasiga joylashtirasiz), va buning evaziga siz Hermes Defi boshqaruv tokeni IRISni olasiz. Bu IRIS tokeni xuddi shu “ferma”ning ovoz berish huquqi va mukofot guvohnomasi kabi.

Biroq, shuni esda tutish kerakki, dastlabki Hermes Defi loyihasi 2022-yil iyulda “Post Mortem” (loyiha yakuni) hisobotini e’lon qilgan, unda Harmony blokcheyniga hujum va loyiha ishga tushirishdagi muammolar sababli, ushbu bosqichdagi Hermes Defi loyihasi yakunlanganini bildirgan.

Keyinchalik “The Hermes Protocol” nomli loyiha paydo bo‘ldi, u yanada keng qamrovli DeFi ilovalar to‘plami sifatida ta’riflanadi, asosiy qismi esa arzon va samarali markazlashmagan birja (DEX/AMM) hisoblanadi. Ushbu yangi “Hermes Protocol” Maia DAO bilan chambarchas bog‘liq va Metis tarmog‘ida ishlaydi, u Solidly fork asosidagi AMM DEX bo‘lib, kross-zanjir savdo va birlashtirilgan likvidlikni maqsad qilgan. IRIS tokeni bu yangi ekotizimda ham ekotizim tokenlaridan biri sifatida tilga olinadi, lekin asosiy boshqaruv va utilita tokeni HERMES (HRMS) hisoblanadi.

Loyiha maqsadi va qiymat taklifi

Dastlabki Hermes Defi loyihasi “xavfsizlik, shaffoflik, tezlik” tamoyillariga amal qilgan, ko‘proq odamlarni DeFi bilan tanishtirish, raqamli aktivlar salohiyatini tushuntirish va DeFi ta’limini ommalashtirishni maqsad qilgan. U foydalanuvchilarga likvidlik agregatsiyasi xizmati orqali boylikni oshirish imkonini beruvchi platforma yaratishga intilgan.

“The Hermes Protocol” (Maia DAO bilan bog‘liq versiya) esa yanada ulkan maqsadga ega: barcha DeFi xizmatlarini birlashtirgan platforma yaratish va DeFi sohasidagi yangi muammolarni hal qiluvchi mahsulotlarni doimiy ravishda ishlab chiqish. U DeFi sohasida yetakchi va muhim ishtirokchi bo‘lishni, ilg‘or funksiyalarni birlashtirish orqali blokcheyndagi savdo tajribasini yangi bosqichga olib chiqishni maqsad qilgan. U birlashtirilgan likvidlik bozori orqali foydalanuvchilarga xuddi bir joyda kross-zanjir savdo va likvidlik ta’minlash imkonini berishni istaydi.

Texnik xususiyatlar

Dastlabki Hermes Defi daromad optimizatori sifatida, uning texnik asosi aqlli kontraktlardan (Smart Contracts) foydalanishda. Aqlli kontraktlar blokcheynda avtomatik bajariladigan protokollar bo‘lib, oldindan belgilangan shartlar bajarilganda, uchinchi tomon aralashuvisiz avtomatik ishga tushadi. Hermes Defi ushbu aqlli kontraktlar yordamida foydalanuvchi depozitlari, likvidlik ta’minoti va daromad taqsimotini boshqaradi.

“The Hermes Protocol” (DEX/AMM versiyasi) esa yanada ilg‘or texnologiyalardan foydalanadi:

Markazlashmagan birja (DEX) va avtomatik marketmeyker (AMM): Bu foydalanuvchilarga blokcheynda to‘g‘ridan-to‘g‘ri kriptovalyuta savdosi qilish imkonini beruvchi platforma bo‘lib, an’anaviy markazlashgan birjaga ehtiyoj yo‘q. AMM matematik formulalar orqali aktivlarni avtomatik narxlash va likvidlik havzalari yordamida savdoni osonlashtiradi.
Solidly fork va ve(3,3) modeli: “The Hermes Protocol” mashhur DeFi ishlab chiquvchisi Andre Cronje yaratgan Solidly protokoli forkidir. Solidly ve(3,3) modelini joriy qilgan, bu murakkab token iqtisodiyoti bo‘lib, tokenlarni bloklash orqali uzoq muddatli egalar va likvidlik ta’minotchilarini rag‘batlantiradi, ularga boshqaruv huquqi va yuqoriroq daromad beradi.
Omnichain (to‘liq zanjirli) funksiyalar: Bir nechta blokcheyn tarmoqlari o‘rtasida uzluksiz savdo va likvidlik boshqaruvini ta’minlashga qaratilgan, foydalanuvchiga xuddi birlashtirilgan platformada ishlayotgandek his beradi, kross-zanjir ko‘priklarining murakkabligi va xavfini kamaytiradi.

Token iqtisodiyoti

Hermes Defi loyihasi ko‘p tokenli tizimdan foydalanadi, asosan IRIS, PLTS va HERMES (HRMS) tokenlarini o‘z ichiga oladi.

IRIS tokeni

Token belgisi: IRIS
Foydalanish: IRIS dastlabki Hermes Defi loyihasining boshqaruv va mukofot tokeni. IRISni saqlash va staking qilish orqali ovoz berish huquqini olib, loyiha qarorlarida ishtirok etish mumkin.
Chiqarilgan tarmoq: Dastlab Polygon tarmog‘ida chiqarilgan, keyin Anyswap/Multichain orqali kross-zanjir mosligi bilan Harmony tarmog‘iga kengaytirilgan.
Umumiy miqdor va chiqarish mexanizmi: IRIS umumiy ta’minoti 1,000,000 dona, va hammasi chiqarilgan (fully emitted), ya’ni yangi IRIS tokeni ishlab chiqarilmaydi.

PLTS tokeni

Token belgisi: PLTS (Plutus)
Foydalanish: PLTS Harmony tarmog‘idagi oraliq mukofot tokeni, shuningdek “The Hermes Protocol” pre-sale tokeni. U qazib olish mukofotlari orqali foydalanuvchilarni jalb qilish va protokol rivojlanishi uchun mablag‘ yig‘ishga xizmat qiladi.
Xususiyatlari: PLTS deflyatsion mexanizmga ega, har bir tranzaksiyadan 3% soliq olinadi, shundan 1% abadiy yo‘q qilinadi, 2% esa “bank” tizimiga tushadi va PLTSni bloklagan foydalanuvchilarga mukofot sifatida taqsimlanadi.
Umumiy miqdor: PLTS maksimal ta’minoti 3,000,000 dona.

HERMES (HRMS) tokeni

Token belgisi: HERMES (HRMS)
Foydalanish: HERMES “The Hermes Protocol” (DEX/AMM versiyasi)ning asosiy tokeni bo‘lib, staking, daromadni oshirish (boosting) va boshqaruv ovoz berish uchun ishlatiladi. HERMESni bloklash orqali foydalanuvchi ovoz berish huquqini oladi va likvidlik ta’minoti mukofotini 2,5 baravargacha olish imkoniga ega bo‘ladi.
Ta’minot: HERMES token taqsimoti 60% qazib olish mukofotlariga, qolgan qismi ekotizim fondi, xususiy sotuv, IRIS DAO va boshqalarga ajratilgan.

Jamoa, boshqaruv va mablag‘lar

Dastlabki Hermes Defi loyihasi “valleyrider” va uning akasi tomonidan 2021-yil iyulda asos solingan. Jamoa soni 16 kishigacha o‘sgan.

Boshqaruv mexanizmi: IRIS tokeni boshqaruv tokeni sifatida, egalariga staking orqali ovoz berish huquqini beradi va loyiha qarorlarida ishtirok etish imkonini yaratadi. “The Hermes Protocol”da esa HERMES tokeni egasi tokenni bloklash orqali ovoz berish huquqini oladi va likvidlik havzasi mukofotlarini taqsimlash bo‘yicha ovoz bera oladi.

Mablag‘lar: Hermes Defi Harmonydan 305,000 AQSh dollari investitsiya olgan, bu “The Hermes Protocol” ishga tushirishini moliyalashtirish uchun ishlatilgan.

Yo‘l xaritasi

Hermes Defi loyihasi iteratsiya va o‘zgarishlarni boshdan kechirganligi sababli, yo‘l xaritasi ham turli bosqichlarga bo‘linadi. Quyida asosan “The Hermes Protocol” yo‘l xaritasi ma’lumotlari keltirilgan:

Tarixiy muhim nuqtalar:

2021-yil iyul: Hermes Defi loyihasi ishga tushdi.
2021-yil avgust: Hermes Defi aqlli kontrakti Paladin Blockchain Security tomonidan auditdan o‘tkazildi va aniqlangan muammolar hal qilindi.
2021-yil noyabr: IRIS tokeni kross-zanjir mosligini oldi, Polygon va Harmony tarmoqlari o‘rtasida ko‘chirish mumkin bo‘ldi.
2022-yil mart: “The Hermes Protocol” Metis tarmog‘ida AMM DEX sifatida ishga tushdi.
2022-yil 2-chorak: “The Hermes Protocol” DEX/AMM, obligatsiyalar, avtomatik foizli omonatlar, kredit tizimi va boshqalarni ishga tushirishni rejalashtirdi.
2022-yil iyul: Dastlabki Hermes Defi loyihasi “Post Mortem” e’lon qilib, Harmony tarmog‘idagi faoliyatda muammolar borligini bildirdi.

Kelajak rejalari (“The Hermes Protocol” uchun):

“The Hermes Protocol” kelajakda o‘zining to‘liq zanjirli DEX va likvidlik bozorini doimiy takomillashtirishni rejalashtiradi, masalan:

Limit buyurtmalar (Limit Orders): Foydalanuvchilarga savdo uchun aniq narx belgilash imkonini beradi.
Leverage savdo/qazib olish (Leveraged Trading/Farming): Yanada murakkab savdo strategiyalarini taqdim etadi.
NFT staking: Nofungible tokenlarni (NFT) DeFi daromadiga jalb qilish imkoniyatini o‘rganadi.
Panel va shaxsiy portfel: Foydalanuvchi interfeysini yaxshilash, yanada to‘liq ma’lumot tahlili va boshqaruv vositalarini taqdim etish.

Umumiy xavf eslatmalari

Har qanday kriptovalyuta loyihasiga investitsiya qilishda xavf mavjud, Hermes Defi ham bundan mustasno emas. Quyida ba’zi umumiy xavf eslatmalari keltirilgan:

Texnik va xavfsizlik xavflari:
- Aqlli kontrakt zaifliklari: Loyiha auditdan o‘tgan bo‘lsa-da, aqlli kontraktlarda hali aniqlanmagan zaifliklar bo‘lishi mumkin, bu esa mablag‘ yo‘qotilishiga olib kelishi mumkin.
- Xakerlik hujumlari: DeFi loyihalari xakerlar uchun tez-tez nishon bo‘ladi, masalan, Harmony blokcheyni hujumga uchragan va bu Hermes Defi faoliyatiga ta’sir qilgan.
Iqtisodiy xavflar:
- Token narxi tebranishi: Barcha kriptovalyutalar kabi, IRIS, PLTS va HERMES tokenlari narxi keskin o‘zgarishi mumkin, ayniqsa daromad ferma loyihalarida, mahalliy token narxi chiqarilgandan so‘ng tezda pasayishi mumkin.
- Doimiy bo‘lmagan yo‘qotish (Impermanent Loss): Likvidlik ta’minotchilar uchun, havzadagi aktiv narxi o‘zgarganda doimiy bo‘lmagan yo‘qotish yuzaga kelishi mumkin.
- Loyiha barqarorligi: Tarixiy “Post Mortem” shuni ko‘rsatadiki, auditdan o‘tgan loyihalar ham barqarorlik muammosiga duch kelishi va investorlar uchun doimiy daromad bera olmasligi mumkin.
Muvofiqlik va operatsion xavflar:
- Regulyatorlik noaniqligi: Kriptovalyuta va DeFi bo‘yicha global regulyatsiya hali rivojlanmoqda, kelajakdagi siyosiy o‘zgarishlar loyihaga ta’sir qilishi mumkin.
- Frontend xatolari va tizim nosozligi: Vebsayt yoki protokolda texnik nosozliklar bo‘lishi mumkin, bu foydalanuvchi tajribasi yoki mablag‘ xavfsizligiga ta’sir qiladi.

Eslatma: yuqoridagi ma’lumotlar investitsiya tavsiyasi emas, kriptovalyutaga investitsiya qilish juda yuqori xavfga ega, shaxsiy tadqiqot va xavf baholashni albatta amalga oshiring.

Tasdiqlash ro‘yxati

Blokcheyn brauzeri kontrakt manzili:
- IRIS (Polygon):
  0xdaB35042e63E93Cc8556c9bAE482E5415B5Ac4B1
- IRIS (Harmony):
  0x85FD5f8dBD0c9Ef1806E6c7d4B787d438621C1dC
- PLTS:
  0xd32858211FCEFd0bE0dD3FD6D069c3E821e0AEf3
GitHub faolligi: Hermes-Defi GitHub repozitoriyasi frontend, blok skaneri, obligatsiyalar, vaqt blokirovkasi va boshqa bir nechta loyihalarni o‘z ichiga oladi, bu ishlab chiqish faolligini ko‘rsatadi.
Audit hisobotlari: Hermes Defi kontrakti 2021-yil avgustda Paladin Blockchain Security tomonidan auditdan o‘tgan va aniqlangan muammolar hal qilingan. “The Hermes Protocol” bo‘yicha Certik auditi 2022-yil 2-chorakda davom etmoqda.

Loyiha xulosasi

Hermes Defi (IRIS) loyihasi murakkab va evolyutsiyalanuvchi tarixga ega. Dastlab u markazlashmagan daromad optimizatori sifatida Polygon va Harmony tarmoqlarida ishga tushgan, boshqaruv tokeni IRIS orqali foydalanuvchilarga daromad imkoniyatini taqdim etgan. Biroq, bozor sharoiti o‘zgarishi va Harmony tarmog‘iga hujum kabi omillar sabab, dastlabki Hermes Defi loyihasi 2022-yil iyulda “Post Mortem” e’lon qilib, faoliyatda jiddiy muammolarga duch kelganini va ushbu bosqich yakunlanganini bildirgan.

Keyinchalik “The Hermes Protocol” nomli loyiha paydo bo‘ldi, u Maia DAO bilan hamkorlikda Solidly fork asosidagi AMM DEXga aylandi, asosan Metis tarmog‘ida ishlaydi va yangi mahalliy token HERMES (HRMS)ni joriy etdi. Ushbu yangi protokol to‘liq zanjirli markazlashmagan savdo va likvidlik bozorini qurishga intiladi, maqsadi esa yanada samarali va arzon savdo tajribasini taqdim etishdir. IRIS tokeni ekotizim tokeni sifatida tilga olinadi, lekin HERMES (HRMS) yangi asosiy boshqaruv va utilita tokeniga aylandi.

Umuman olganda, Hermes Defi sayohati DeFi sohasining tez rivojlanishi va doimiy o‘zgarishini aks ettiradi. Daromad optimizatoridan to‘liq zanjirli DEXga evolyutsiyalangan loyiha jamoasi doimiy ravishda bozor ehtiyojlari va texnologik taraqqiyotga moslashishga harakat qilgan. Biroq, uning tarixi shuni ham eslatadi: DeFi loyihalari o‘ziga xos texnik, iqtisodiy va operatsion xavflarga ega, jumladan aqlli kontrakt zaifliklari, token narxi tebranishi va loyiha barqarorligi muammolari.

Hermes Defi yoki “The Hermes Protocol”ga qiziqqan har bir do‘stga chuqur mustaqil tadqiqot o‘tkazishni, joriy holati, jamoasi, texnik tafsilotlari va potentsial xavflarini o‘rganishni qat’iy tavsiya qilamiz. Kriptovalyutaga investitsiya qilish yuqori xavfga ega, ehtiyotkor bo‘ling va shaxsiy holatingizga qarab qaror qabul qiling. Yuqoridagi ma’lumotlar investitsiya tavsiyasi emas.

Mas'uliyatni rad etish: Yuqoridagi talqinlar muallifning shaxsiy fikri. Barcha ma'lumotlar to'g'riligini o'zingiz tekshirib ko'ring. Ushbu talqinlar platformaning qarashlarini ifodalamaydi va investitsiya bo'yicha maslahat emas. Loyiha haqida ko'proq ma'lumot olish uchun qarang: whitepaper.