Chainalysis відстежує $75 млрд незаконної криптовалюти, прихованої на виду

Chainalysis визначила величезні $75 мільярдів злочинної криптовалюти, що залишаються недоторканими у публічно доступних гаманцях. Виявлені дані свідчать про величезний цифровий скарб, який теоретично може бути конфіскований глобальними правоохоронними органами.

У звіті від 9 жовтня аналітична компанія Chainalysis опублікувала новаторський аналіз статичних ончейн-балансів, який показав, що незаконні суб’єкти та їхні подальші мережі колективно контролюють понад $75 мільярдів у криптовалюті.

Дослідження розрізняє гаманці, безпосередньо пов’язані зі злочинною діяльністю, які містять майже $15 мільярдів, і розгалужену екосистему подальших гаманців, що отримали значну частину незаконних коштів і зберігають решту $60 мільярдів.

Злочинні баланси зростають, а Bitcoin зберігає домінування у незаконних фінансах

Згідно зі звітом, сукупний баланс Bitcoin, Ethereum і стейблкоїнів, що безпосередньо належать незаконним суб’єктам, зріс на 359% з 2020 року, досягнувши майже $15 мільярдів станом на липень 2025 року. Викрадені кошти домінують у цій сфері, представляючи найбільшу категорію.

Chainalysis зазначає, що хоча шахраї та даркнет-ринківці швидко переміщують гроші, хакери часто стикаються з операційними труднощами при відмиванні таких великих обсягів, що змушує їх тримати активи на ланцюгу протягом тривалого часу. Останні масштабні злами, такі як крадіжка $1.5 мільярда з Bybit, пов’язана з Північною Кореєю, ілюструють складність виведення великих сум без привернення уваги.

Звіт також висвітлює розгалужену мережу подальших гаманців, пов’язаних із незаконними суб’єктами, які колективно зберігають понад $60 мільярдів у криптовалюті, що приблизно в чотири рази перевищує вартість, що зберігається у первинних незаконних гаманцях.

Адміністратори та продавці даркнет-ринків самостійно контролюють колосальні $46.2 мільярда, що свідчить про довгостроковий і прибутковий характер цих майданчиків, які працюють ще з часів Silk Road. За даними Chainalysis, ця сума може бути ще більшою, оскільки платформи для відмивання грошей, що діють як транзитні точки, можуть приховувати повний шлях коштів.

Злочинці віддають перевагу зберіганню Bitcoin

Bitcoin залишається основним активом для злочинців, становлячи 75% усіх балансів незаконних суб’єктів. Його домінування переважно пояснюється значним зростанням ціни з часом, що суттєво збільшило вартість балансів у старих гаманцях.

Злочинці також, здається, розглядають Bitcoin як довгостроковий засіб збереження вартості; у звіті зазначено, що понад третина незаконних BTC-гаманців все ще мають баланси через рік після останньої транзакції. Для порівняння, стейблкоїни менш сконцентровані по гаманцях, ймовірно, тому що злочинці розуміють, що їх можуть заморозити централізовані емітенти, і тому розподіляють ризики.

Звіт Chainalysis також підкреслює значну зміну у способах виведення коштів злочинцями: прямі перекази з незаконних суб’єктів на централізовані біржі впали з понад 40% до близько 15%. Це свідчить про масовий перехід до використання міксерів і кросчейн-бріджів для маскування транзакцій.

Для правоохоронних органів ці зміни у поведінці ускладнюють визначення часу та проведення операцій з повернення активів. Проте прозорість блокчейну все ще надає рідкісну перевагу. Chainalysis повідомила, що її дані вже допомогли владі конфіскувати понад $12.6 мільярда незаконних коштів у всьому світі.