QCP: É esperado que o Federal Reserve mantenha as taxas de juros inalteradas esta semana, e a volatilidade do mercado permanecerá em um nível mais alto

Em 17 de março, a QCP divulgou uma observação diária do mercado afirmando que, durante o fim de semana, uma baleia de BTC abriu uma posição vendida de $400 milhões em BTC. Isso causou flutuações no mercado no domingo, enquanto alguns grupos tentavam liquidar essa posição alavancada em 40x, que exigiria apenas uma mudança de preço de 2,5%. Apesar desses esforços, a posição não foi liquidada e já pagou quase $400.000 em taxas de financiamento. Atualmente, o índice de medo e ganância das criptomoedas está em 32 (medo), refletindo o sentimento contínuo de aversão ao risco, especialmente no contexto do sentimento pessimista geral do mercado de ações. Isso reforça ainda mais o papel do BTC como uma ferramenta de hedge macroeconômico. Apesar dos sentimentos voláteis do mercado, o BTC ainda se mantém acima de $80.000, mostrando resiliência em comparação com as ações dos EUA.

Em contraste, os futuros do índice de ações dos EUA abriram em baixa esta manhã devido ao aumento das preocupações com a recessão econômica. Anteriormente, o Secretário do Tesouro dos EUA, Scott Bessent, afirmou que não podemos descartar a possibilidade de uma recessão econômica, o que está alinhado com as declarações anteriores de Trump. O foco estará na divulgação dos dados de vendas no varejo dos EUA esta noite para determinar se a queda de 0,9% nas vendas no varejo em janeiro é um sinal inicial de desaceleração do consumo ou apenas um ajuste após a temporada de compras de fim de ano em 2024. Como atualmente não há uma narrativa forte impulsionando os mercados de criptomoedas, a atenção permanece focada nas ações dos EUA. Na semana passada, os dados do CPI dos EUA ficaram abaixo das expectativas, aliviando temporariamente as tensões do mercado, mas é improvável que o Fed adote uma postura mais branda em breve, dado os riscos tarifários e as preocupações com a inflação persistentes, portanto, as expectativas de corte de juros permanecem incertas.

Portanto, esperamos que o Federal Reserve mantenha as taxas de juros inalteradas na reunião do FOMC nesta quarta-feira. No entanto, como os mercados estão buscando qualquer pista sobre a direção futura da política do Fed, particularmente sob a incerteza em torno das mudanças de política de Trump, espera-se que a volatilidade permaneça alta.