- Das STABLE ETP ist physisch abgesichert und wird vierteljährlich über Coinbase Custody neu gewichtet.
- Anleger erhalten ein Engagement in Ethereum, XRP, Solana, Chainlink, Stellar und Aave.
- Die Einführung steht im Einklang mit der europäischen MiCA-Regulierung und der Digital-Asset-Strategie der Nasdaq.
Ein schwedischer Krypto-Vermögensverwalter hat Europas erstes börsengehandeltes Produkt (ETP) auf den Markt gebracht, das der Infrastruktur zur Unterstützung von Stablecoins gewidmet ist, und markiert damit einen Wendepunkt für regulierte Investitionen in digitale Vermögenswerte in der Region.
Das erste Stablecoin-Infrastruktur-ETP in Europa
Das Produkt, das unter dem Bloomberg-Ticker STABLE gehandelt wird, ist darauf ausgelegt, den Wert der Blockchains und Krypto-Assets zu erfassen, die das wachsende Stablecoin-Ökosystem untermauern.
An der Nasdaq Stockholm und Helsinki wird sie als STABLE bzw. STABLEE gehandelt, während die Xetra-Notierung das Symbol VRTN verwendet.
Das ETP steht sowohl institutionellen als auch privaten Anlegern über große Broker und Banken zur Verfügung, darunter Avanza, Nordnet, SAVR, Scalable Capital, Smartbroker und Finanzen Zero.
Virtune bezeichnet das Produkt als “das erste seiner Art” in Europa.
Im Gegensatz zu herkömmlichen Krypto-Fonds, die Stablecoins wie USDC oder Tether halten, bietet der STABLE ETP ein Engagement in den Blockchains, in denen Stablecoins tätig sind.
Er ist zu 100 % physisch durch digitale Vermögenswerte gedeckt, die sicher bei Coinbase Custody aufbewahrt werden, und wird vierteljährlich neu gewichtet, um Marktveränderungen widerzuspiegeln.
Das ETP wird mit einer jährlichen Verwaltungsgebühr von 1,95 % erhoben und unterstützt den Handel in SEK und EUR.
Von dem Wachstum des 314,5 Milliarden US-Dollar schweren Stablecoin-Marktes profitieren
Der Stablecoin-Sektor ist im vergangenen Jahr rasant gewachsen, da Finanzinstitute tokenisiertes Geld einführen, um rund um die Uhr Abrechnungen und schnellere grenzüberschreitende Überweisungen zu ermöglichen.
Laut CoinMarketCap-Daten liegt der Gesamtmarktwert von Stablecoins bei etwa 314,5 Milliarden US-Dollar.
Euro-gestützte Stablecoins sind zwar im Vergleich noch klein, haben aber laut CoinGecko eine Marktkapitalisierung von 609,37 Millionen US-Dollar erreicht, angeführt von Circles EURC, Stasis Euro und EUR CoinVertible der Société Générale.
Diese Expansion hat die europäischen Banken dazu ermutigt, mit ihren eigenen digitalen Währungen zu experimentieren.
Im September kündigten neun Banken, darunter UniCredit, Banca Sella, DekaBank und ING, Pläne zur Einführung eines MiCA-konformen, euro-gestützten Stablecoins an.
Das STABLE ETP von Virtune kommt inmitten dieser Dynamik und bietet Anlegern eine regulierte Möglichkeit, am breiteren Stablecoin-Ökosystem teilzunehmen.
Eine Brücke zwischen traditionellem Finanzwesen und digitalen Vermögenswerten
Durch die Fokussierung auf die Blockchain-Infrastruktur und nicht auf die Stablecoins selbst zielt das ETP von Virtune darauf ab, das Risiko zu diversifizieren und gleichzeitig das Wachstumspotenzial mehrerer Netzwerke zu nutzen.
Der Index wird anhand der Quadratwurzel der Marktkapitalisierung gewichtet, eine Methode, die darauf abzielt, eine Dominanz größerer Vermögenswerte zu verhindern und ein ausgewogenes Engagement über das gesamte Ökosystem hinweg zu gewährleisten.
Für Anleger stellt das STABLE ETP über ein reguliertes Vehikel einen Einstieg in die Krypto-Infrastruktur dar.
Es macht die Verwaltung von privaten Schlüsseln oder digitalen Geldbörsen überflüssig und bietet gleichzeitig die Teilnahme an den Netzwerken, die die Verwendung von Stablecoins im Zahlungsverkehr, im Bankwesen und im Handel vorantreiben.
Das ETP steht auch im Einklang mit der umfassenderen Strategie der Nasdaq, ihr Angebot an Produkten für digitale Vermögenswerte innerhalb eines transparenten regulatorischen Rahmens zu erweitern.
Helena Wedin, Head of ETF and ETP Services for European Markets bei Nasdaq, sagte, das Ziel der Börse sei es, Innovationen auf einem sicheren Markt zu fördern.
Die Notierung des Produkts von Virtune unterstreiche die wachsende Reife des ETP-Sektors und seine Bedeutung für die Verbindung traditioneller Anleger mit Blockchain-basierten Möglichkeiten.
Was der Start von Virtune für Europa bedeutet
Die Einführung von STABLE ist ein wichtiger Meilenstein für die europäischen Märkte für digitale Vermögenswerte, die nun unter der neuen MiCA-Verordnung arbeiten.
Es unterstreicht eine Verschiebung von spekulativen Kryptoprodukten hin zu infrastrukturorientierten Investitionen, die den realen Nutzen der Blockchain-Technologie widerspiegeln.
Durch die Verpackung der Stablecoin-Infrastruktur in ein reguliertes börsengehandeltes Produkt hat Virtune eine Blaupause dafür geliefert, wie digitale Vermögenswerte mit den gängigen Finanzsystemen koexistieren können.
Da immer mehr Finanzinstitute tokenisiertes Geld und On-Chain-Abrechnungen erforschen, könnten Produkte wie das Virtune Stablecoin Index ETP als Benchmarks für zukünftige Innovationen dienen.
In einem Markt, der von Effizienz, Transparenz und Zugänglichkeit geprägt ist, zeigt die Einführung von Virtune, wie sich das europäische Finanzökosystem weiterentwickelt, um die Technologie zu nutzen, die die nächste Generation des digitalen Finanzwesens antreibt.
